IPC básico de EE. UU., confianza del consumidor preliminar de la Universidad de Michigan y expectativas de inflación

El par EUR/USD subió hasta un máximo de cinco semanas el jueves, respaldado por una venta generalizada del dólar estadounidense tras el debilitamiento de las cifras de inflación del índice de precios al consumidor (IPC) de EE. UU. hasta la tasa de crecimiento más lenta desde finales de 2021.

En junio, la inflación del IPC de EE. UU. cayó por debajo de las expectativas. La inflación general anualizada del IPC disminuyó al 3,0% interanual desde el 3,3% anterior, superando el 3,1% previsto. Además, la inflación del IPC cayó un -0,1% intermensual en junio, por debajo del 0,0% del mes anterior y del 0,1% previsto.

Para la semana que finalizó el 5 de julio, las solicitudes iniciales de subsidio por desempleo en EE. UU. disminuyeron a 222.000, un número por debajo de las 239.000 revisadas de la semana anterior y superando las 236 000 previstas.

Tras la importante desaceleración de la inflación del IPC de EE. UU., las expectativas del mercado respecto a un aumento de los tipos de interés por parte de la Reserva Federal (Fed) ahora sugieren la posibilidad de tres reducciones de tasas de un cuarto de punto en 2024. Según la herramienta FedWatch de CME, existe un aumento del 95% en la probabilidad de una disminución de las tasas en septiembre.

La publicación del viernes de la inflación mayorista del índice de precios al productor (IPP) de EE. UU. podría alterar los planes de los aspirantes a un recorte de tasas.

El oro cotizó por encima de los 2.400 dólares el jueves después de que la publicación de los datos del índice de precios al consumidor (IPC) de Estados Unidos de junio mostrara que las presiones sobre los precios se estaban enfriando. Los datos del IPC, inferiores a lo esperado, hacen que sea más probable que la Reserva Federal (Fed) considere conveniente recortar los tipos de interés a corto plazo, lo que es positivo para el oro, ya que las tasas de interés más bajas reducen el costo de oportunidad de mantener un activo que no genera intereses.

El oro también se está beneficiando de nuevos datos emergentes que muestran que los bancos centrales siguen acumulando dicho activo en todo el mundo.

El IPC de Estados Unidos subió un 3,0% interanual en junio, quedando por debajo de las estimaciones del 3,1% y del 3,3% del mes anterior. Mientras tanto, el IPC básico, que excluye a los componentes volátiles de alimentos y energía, se enfrió al 3,3%, quedando por debajo de las expectativas del 3,4% a partir del 3,4% anterior.

El jueves, los precios del petróleo experimentaron una segunda sesión consecutiva de crecimiento, impulsados ​​por el creciente optimismo sobre los recortes de los tipos de interés en Estados Unidos tras una desaceleración inesperada de la inflación. Se espera que la perspectiva de una desaceleración de la inflación y las posibles reducciones de los tipos de interés estimulen una mayor actividad económica.

La publicación de estos datos resultó en una caída del índice del dólar estadounidense, lo que se prevé que brinde apoyo a los precios del petróleo, ya que un dólar más débil tiene el potencial de aumentar la demanda de petróleo denominado en dólares entre los compradores que utilizan monedas alternativas.

Las acciones estadounidenses experimentaron una caída el jueves, a pesar de una disminución de la inflación, lo que indica una posible desaceleración de la economía estadounidense que podría llevar a recortes de las tasas de interés por parte de la Reserva Federal a finales de este año. A pesar de que había un creciente optimismo con respecto a posibles recortes de los tipos de interés, la mayoría de los índices de Wall Street retrocedieron desde sus recientes máximos históricos el jueves. Sin embargo, el US 30 terminó la sesión ligeramente al alza.

El mercado se vio afectado por pérdidas significativas en el sector tecnológico, ya que los inversores se quedaron con las ganancias después de un período de crecimiento constante impulsado por el entusiasmo por la inteligencia artificial.

La atención ahora se ha desplazado a la próxima temporada de ganancias del segundo trimestre, que comenzará con una serie de informes de ganancias bancarias clave este viernes.